Prawica

Ten tydzień ujawnił przeciętnemu inwestorowi, jak połączone są firmy kryptowalutowe. Dwie firmy zamroziły wypłaty, a fundusz hedgingowy kryptowalut ma kłopoty. Sieć Celsius, Babel Finance i Three Arrows Capital brną w gruzy i nie jest jeszcze jasne, jak rozległe mogą być szkody. Wszystkie trzy firmy zarządzały pieniędzmi innych ludzi Ten tydzień rozpoczął się od ogłoszenia w niedzielę wieczorem przez Celsius Network, gigantyczną firmę pożyczkową kryptowaluty, że wstrzyma wypłaty i przelewy. Po tym, wartość Bitcoina i innych kryptowalut, już po kilku tygodniach spadku, który niektórzy nazwali „kryptozimą”, spadła jeszcze bardziej, a pięć dni później wiadomości nie uległy znacznej poprawie. Wszystkie trzy firmy zarządzały pieniędzmi innych ludzi. Sieć Celsius pozyskała inwestorów detalicznych. Babel Finance, który według CNBC ma 500 klientów, zebrał 80 milionów dolarów w rundzie finansowania miesiąc temu. Według Fortune 3AC, który zainwestował w kryptowaluty, zarządzał aktywami o wartości 10 miliardów dolarów w marcu. Efekty dochodzące z nieszczęść firm prawdopodobnie wpłyną na szerszy ekosystem kryptowalut. Pierwszy jest Celsius, który w ciągu tygodnia od jego zamrożenia opublikował jedno oświadczenie: FAQ, które nie mówi inwestorom, kiedy i czy uzyskają dostęp do swoich funduszy. CEO Alex Mashinsky napisał na Twitterze, że zespół pracuje „non stop” i podziękował nienazwanym osobom za ich cierpliwość i wsparcie, nie komentując doniesień, że firma zatrudniła prawników ds. restrukturyzacji. W maju firma zarządzała aktywami o wartości 12 miliardów dolarów. Mashinsky określił Celsjusza jako hybrydowe zdecentralizowane / scentralizowane podejście do finansowania, które może być równoważne pożyczaniu papierów wartościowych. Ale Celsius stracił miliony z powodu błędu, który spowodował utratę płatności za restytucję po włamaniu BadgerDAO i kolejnych 35 000 ETH zeszłego lata, kiedy usługa Ethereum Staking Stakehound najwyraźniej zgubiła klucze prywatne, w wyniku czego jej tokeny stały się bezwartościowe, zgodnie z raportem w CoinDesk. Nie informował klientów o stracie. CoinDesk porównał upadek Celsjusza do upadku Lehman Brothers w 2008 roku, który wystraszył rynki finansowe. 3AC „upiorło wszystkich” w odpowiedzi na wezwanie do uzupełnienia depozytu zabezpieczającego Badania przeprowadzone przez firmę Nansen zajmującą się analizą blockchain wykazały zmianę strategii, która opierała się na protokołach DeFi w celu uzyskania wyższych zysków, zauważył CoinDesk. Chociaż Mashinsky twierdził, że Celsius nie był narażony na upadek USTerry, raport wskazuje na inne dane łączące go z Staked ether (stETH), co może spowodować problemy, jeśli będzie musiał sprzedać ten udział, aby zapłacić inwestorom. Tymczasem w Hongkongu inny pożyczkodawca kryptowalut, Babel Finance, ogłosił własne zamrożenie wypłat i umorzeń, twierdząc, że „stoi w obliczu niezwykłej presji płynności”. Jeszcze 25 maja zamknął rundę finansowania, wyceniając firmę na 2 miliardy dolarów. Raport Decrypt zbiera twierdzenia, że ​​Babel niewłaściwie wykorzystał fundusze klientów. Genesis Capital, Bitgo, Blockchain.com i Bitcoin.com należą do jego bardziej znanych klientów. Wreszcie, fundusz hedgingowy kryptowalut Three Arrows Capital (3AC) potwierdził The Wall Street Journal, że poniósł duże straty. (3AC zainwestował około 200 milionów dolarów w nieudany protokół Luny — inwestycja, która wyzerowała się po tym, jak Luna i jej stablecoin Terra rozbiły się w zeszłym miesiącu.) Założyciele 3AC twierdzą, że teraz współpracuje z doradcami prawnymi i finansowymi. Firma może sprzedać swoje aktywa, chociaż jest otwarta na ratunek przez inną firmę. 3AC „upiorło wszystkich” w odpowiedzi na wezwania do uzupełnienia depozytu zabezpieczającego, powiedział Danny Yuan, szef handlu w 8Blocks Capital, na Twitterze. To zmusiło inne firmy do wyprzedaży aktywów i spowodowało, że ceny kryptowalut były jeszcze niższe. 3AC zamknął swoje pozycje na giełdzie Bitfinex, ale FTX, Deribit i BitMEX zlikwidowały swoje pozycje po tym, jak firma nie spełniła wezwań do uzupełnienia depozytu zabezpieczającego, zgodnie z raportem The Block. FinBlox, firma zajmująca się kryptowalutami, ograniczyła wypłaty do 1500 USD miesięcznie, podczas gdy bada szkody z 3AC; Finblox zainwestował 3,6 miliona dolarów w 3AC w grudniu, donosi CoinDesk. Jak pokazuje 3AC, duża strata na jednej dużej inwestycji może spowodować ogromne efekty i może zająć trochę czasu, aby zobaczyć, jakie one są. Luna zawaliła się miesiąc temu, a zakres jej uszkodzenia 3AC nie był oczywisty aż do tego tygodnia. Biorąc pod uwagę powiązania między 3AC, Celsius Network, Babel Finance i resztą rynku, wydaje się prawdopodobne, że kryptowaluta nie krwawi.